كتبت: فاطمة يونس
أداء الأسهم المدفوعة بالأرباح
تعتبر الأسهم المدفوعة بالأرباح من الخيارات الأقل خطورة التي يفضلها العديد من المستثمرين. لكن البيانات تشير إلى نتائج مغايرة تمامًا. على مدار الخمسين سنة الماضية، حققت شركات كبيرة في مؤشر S&P 500 التي تدفع الأرباح أداءً جيدًا مقارنة بتلك التي لا تدفع. حيث بلغ معدل العائد الإجمالي السنوي للعائدين 9.2%، في حين سجلت الأسهم غير المدفوعة أرباحًا عوائد بلغت 4.2%.
استراتيجية ETF “Schwab U.S. Dividend Equity”
يتوقع الكثير من المحللين أن يتمكن ETF “Schwab U.S. Dividend Equity” (SCHD) من مضاعفة قيمته بحلول عام 2034. ينظر المستثمرون إلى هذا الصندوق كمصدر منتج للدخل السلبي خلال فترة الاحتفاظ به. الفهم الجيد للأرقام يساعد في توضيح هذا التوقع.
قانون 72 ومدة مضاعفة القيمة
هنالك صيغة معروفة في عالم الاستثمار تُعرف بقانون 72، تُستخدم لتحديد الوقت اللازم لمضاعفة قيم الاستثمارات. تقوم الصيغة على قسمة 72 على معدل العائد المتوقع. لتحديد مدة مضاعفة قيمة ETF الأرباح، يجب تقدير العائد السنوي الإجمالي. بافتراض معدل العائد بمعدل 9.75%، وهو معدل منذ تأسيس الصندوق في 2011، يظهر أن هناك إمكانية قوية لتحقيق هذا الهدف.
نمو الأرباح والتوزيعات السنوية
ازدهار الأرباح يعد أمرًا محوريًا لاستراتيجية هذا الصندوق. فقد نما توزيعه منذ 2017 بمعدل نمو سنوي مركب قدره 11.2%، وذلك بفضل الزيادة في أرباح الشركات التي يمتلكها الصندوق. وحسب البيانات المتاحة، سجل الصندوق زيادة في توزيعات الأرباح بمعدل نمو سنوي متوسط بلغ 9.4% خلال السنوات الخمس الماضية.
حسابات العوائد المحتملة
باستخدام قانون 72، يمكن القول إن ETF “Schwab U.S. Dividend Equity” يحتاج إلى أقل من سبع سنوات ونصف لمضاعفة قيمته عند معدل عائد سنوي يبلغ 9.75%. هذا يُنذر بإمكانية رؤية مضاعفة القيمة بحلول بداية عام 2034. ولعله من المهم الإشارة إلى أن هذا الحساب يعكس فقط نمو سعر السهم، حيث أن الصندوق يقدم أيضًا توزيعات أرباح ربع سنوية.
الدخل السلبي والعائد الإجمالي
في الوقت الحالي، يقدم ETF عائد دخل قدره 3.3% بناءً على سعر سهمه والمدفوعات السابقة. بناءً على هذا المعدل، يمكن استثمار 10,000 دولار لتحقيق 330 دولارًا من دخل إضافي سنويًا بجانب نمو قيمة SCHD. ولزيادة العائد، يمكن للمستثمرين إعادة استثمار أرباحهم، مما يعزز العائد الكلي بشكل كبير.
الأداء التاريخي للعائدات
حقق الصندوق متوسط عائد إجمالي سنوي بلغ 13.3% منذ تأسيسه. إذا استمر هذا الاتجاه، فقد يكون بمقدور المستثمرين الذين يعيدون استثمار أرباحهم مضاعفة أموالهم في أقل من خمس سنوات ونصف، بحلول عام 2032.
فرص الاستثمار المستقبلية
يعتبر ETF “Schwab U.S. Dividend Equity” مثاليًا للمستثمرين الذين يبحثون عن فرص قوية للنمو إلى جانب توفير تدفق من الدخل السلبي. إن امتزاج هذه العناصر يسمح بزيادة الثروة مع الاستفادة من الأرباح خلال فترة الانتظار.
يمكنك قراءة المزيد في المصدر.
لمزيد من التفاصيل اضغط هنا.