أغلقت مؤشرات الأسهم الهندية جلسة الجمعة على تراجع للجلسة الرابعة على التوالي، بضغط من ارتفاع أسعار النفط الخام وتصاعد التوترات الجيوسياسية ومبيعات مستمرة من المستثمرين الأجانب. هبط مؤشر بي إس إي سينسيكس 125.56 نقطة بنسبة 0.17% ليقفل عند 72,123.83 نقطة، بينما تراجع إن إس إي نيفتي 50 بواقع 87.65 نقطة بنسبة 0.39% إلى مستوى 22,600 نقطة. وخلال الجلسات الأربع خسر السينسيكس 3.49% والنيفتي 2.36%.
تأثير ارتفاع النفط على الأسواق
قفز خام برنت تسليم ديسمبر 2026 بواقع 1.23 دولار أي 1.09% مسجلًا 114.40 دولارًا للبرميل. وتعتمد الهند على الاستيراد لتلبية الجزء الأكبر من احتياجاتها النفطية، ما يعني أن بقاء الأسعار مرتفعة سيرفع فاتورة الواردات ويضغط على الروبية ويصعب مهمة كبح التضخم. وتنقل تكلفة الطاقة الأعلى أثرها إلى قطاعات النقل واللوجستيات والتصنيع والطيران والدهانات والكيماويات، وقد تحد من قدرة الشركات على تمرير التكاليف للمستهلكين، مما يضغط على هوامش الربحية.
ضغوط البيع الأجنبي وضعف الروبية
استمرت مبيعات المستثمرين المؤسسيين الأجانب في تشكيل عبء على السوق، مما يضعف الأسهم الكبرى ويضغط على العملة. تراجعت الروبية جزئيًا إلى 94.9450 لكل دولار مقابل 94.8100 في الجلسة السابقة، ما يزيد من تكلفة الواردات المقومة بالدولار وعلى رأسها النفط. في المقابل، انخفض عائد السندات الحكومية الهندية لأجل 10 سنوات هامشيًا إلى 7.456% من 7.462%، بينما صعد عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات 0.63% إلى 4.980%، وارتفع مؤشر الدولار 0.16% إلى 101.77 نقطة.
أداء القطاعات والأسهم الفردية
سجلت جميع المؤشرات القطاعية الرئيسية تراجعًا، وتصدرت قطاعات السلع المعمرة والمعادن والعقارات والطاقة والبنوك الحكومية قائمة الخاسرين. في السوق الأوسع، أغلق 3,011 سهمًا على انخفاض مقابل 623 سهمًا ارتفعا، و90 دون تغيير. هبط مؤشر بي إس إي ميدكاب 150 بنسبة 2.10%، ومؤشر سمولكاب 250 بنسبة 2.68%، مما يعكس بيعًا مكثفًا في الشركات المتوسطة والصغيرة. على مستوى الأسهم القيادية، تراجع شريرام فاينانس 3.98%، وريلاينس إندستريز 0.46%، وإتش دي إف سي بنك 0.18%.
تطورات الاكتتابات العامة
شهدت الاكتتابات العامة أداءً متباينًا. اكتتاب جيو بلاتفورمز أغلق مغطى 18.49 مرة مع طلبات على 3.65 مليار سهم مقابل 1.98 مليار سهم مطروح، في نطاق سعري 1,065-1,119 روبية. اكتتاب باراس هيلثكير غطي 2.23 مرة. في السوق الثانوية، قفز سهم تومبو إيميجينج 61.95% فوق سعر الطرح 700 روبية ليقفل عند 1,133.65 روبية. ارتفع سهم ساهاجاناند ميديكال 9.94%، بينما تراجع بونفيغليولي ترانسميشنز 1.65% وجيتوورك مانوفاكتشرينغ 8.41% دون سعر الطرح.
الأسواق العالمية والعوامل الجيوسياسية
شهدت الأسواق العالمية تباينًا؛ هبطت الأسهم التقنية الأمريكية بقوة مع تراجع ناسداك 2.6% وأكبر انخفاض يومي لمؤشر فيلادلفيا لأشباه الموصلات 6.7% منذ يونيو. في أوروبا، سيطرت مخاوف التوترات في غرب آسيا وتقلبات النفط والتضخم. أظهرت بيانات بريطانية تراجع مبيعات التجزئة 0.4% في سبتمبر. في آسيا، تعافت المؤشرات من افتتاح ضعيف، لكن مخاوف إنفاق الذكاء الاصطناعي ضغطت على التقنية. في اليابان، تسارع التضخم الأساسي إلى 2.4% مما يثير تكهنات بتشديد نقدي.
نتائج الشركات وتأثيرها على التداول
تباينت ردود فعل الأسهم تجاه النتائج الفصلية. ارتفع ستيرلايت تكنولوجيز 2.39% بعد قفزة في الإيرادات 144.6% سنويًا وصافي ربح 517 كرور روبية مقابل 4 كرور قبل عام، مع دفتر أوامر 35,274 كرور. تراجع راليس إنديا 5.21% عقب انخفاض صافي الربح 16.67% إلى 85 كرور. انهارت سوغي 16.75% رغم نمو الإيرادات 36.1%، بسبب اتساع الخسارة الفصلية إلى 922 كرور روبية ومخاوف ربحية قطاع الكويك كومرس.
